向银行借钱融资买保险,结果如何?

买房子可以按揭,只需要支付首付,买保险能做按揭吗?当然可以,并且这个模式也已经成为在香港投保稍微大额点保单的常态。

某产品计划大概是这样的:趸交100万美金,保单生效后当天现金价值就是81万美金。

第5个保单周年,现金价值是111万美金,年化回报2.11%;

第10个保单周年,现金价值是148万美金,年化回报4%。

对于一份美元储蓄计划而言,10年就能够有年化4%的回报率,已经属于非常不错的了。毕竟保险几乎等同于投资级的债券,风险相当低,即使遇到金融危机,现金价值也会有保证。所以很多高净值人士,都会配置部分这样的储蓄计划。

那如果咱们在银行借钱融资,那结果会如何呢?

某银行可以借出保单现金价值的90%,也就是81万美金的90%,等于72.9万美金,自己只需要出资27.1万美金。

前3年利率是H+1.2%,之后是H+1.4%,这里提到的“H”,也就是一个月Hibor,也就是香港银行间同业拆息利率,目前一个月Hibor是0.155%,那么H+1.2%,就等于1.355%年化利率。当然,Hibor是会每天变动的。

那如果我们只需要支付“首期”27.1万美金,向银行借72.9万美金,买一份100万美金保费的保单,收益情况会如何呢?

我们方便起见,把未来10年的利率与费用假设锁定在2%,那么每年的利息就是72.9*0.02=1.458万美金,在借款期间,还息不还本(这点和房贷完全不同)。

在10年后,保单现金价值148万美金(和之前一样),扣除当年的利息,还掉贷款的72.9万美金,我们拿到148-72.9-1.458=73.642万美金。

那么我们的现金流就是如下情况:

保单年度为0,意思是我们支付27.1万美金保费的时刻(支出);

保单年度1到9,我们每年支付利息费用1.458万美金(支出);

保单年度10,我们退保保单,拿到148万美金,支付掉当年的利息费用,以及还掉72.9万美金,获得73.642万美金(收入)。

最后算出的内部回报率IRR,为7.27%。

原本只有4%的回报率,现在变成了7.27%,就是因为我们通过银行的融资,减少了实际支出,又利用低息的融资计划,从而提高了投资这份保单的整体回报率。

10年稳定年化回报率7.27%,在如今的整体经济情况下,已经属于非常不错的选择了。

只谈收益,不谈风险,那是耍流氓。那做这样的融资有没有风险呢?有,最大的风险就是利率风险。

因为现在绝大多数银行在提供贷款融资时,都是用Hibor作为参考标准,如果未来美国加息速度加快,那么有很大可能Hibor会上涨,那么实际的贷款利率可能会比我们测算的要高。

不过,如果利率上涨较多,这份保单10年后的预期回报,很可能也会高于148万美金,因为储蓄保单有相当部分会投资在债券和大型公司的股票上,利率上涨,很可能投资收益也会增加。

这样的储蓄计划,就非常适合希望有10年左右中期资产配置,同时又希望稳定收益之余,提高自己的理财回报率。

买保险,做融资,也已经成为高净值保险市场的主流模式。你怎么看呢?

吉力理财

您可以选择一种方式赞助本站

发表评论

:?: :razz: :sad: :evil: :!: :smile: :oops: :grin: :eek: :shock: :???: :cool: :lol: :mad: :twisted: :roll: :wink: :idea: :arrow: :neutral: :cry: :mrgreen: